Opcje futures trading

Opcje obrotu na kontraktach futures Kontrakty terminowe są dostępne dla wszystkich rodzajów produktów finansowych, od indeksów akcji do metali szlachetnych. Opcje transakcyjne oparte na futures oznaczają kupowanie lub pisanie opcji call lub put w zależności od kierunku, w jaki uważasz, że produkt bazowy zostanie przeniesiony. (Więcej informacji na temat sposobu określania, którą opcję zadzwonić lub wstawić, zobacz Jaka opcja Spread w pionie należy używać) Opcje kupna to sposób na uzyskanie zysków z tytułu przepływu kontraktów terminowych, ale za ułamek kosztów zakupu rzeczywistej przyszłości . Kup połączenie, jeśli spodziewasz się, że przyszłość wzrośnie. Kup put, jeśli spodziewasz się, że przyszłość spadnie. Koszt zakupu opcji to premia. Handlowcy również pisać opcje. Wiele kontraktów terminowych posiada opcje związane z nimi. Na przykład opcja złota opiera się na cenie kontraktów futures na złoto (zwanych instrumentem bazowym), które są wycofywane przez Grupę Chicago Mercantile Exchange (CME). Zakup przyszłości wymaga wykupienia początkowego marginesu w wysokości 7 150 - kwota ta jest ustalana przez CME i zmienia się w kontrakcie terminowym - co daje kontrolę nad 100 uncji złota. Kupowanie 2 złota opcji. na przykład, kosztuje tylko 2 x 100 uncji 200, zwanej premią (plus prowizje). Premia i opcja kontroli różnią się w zależności od opcji, ale pozycja opcji prawie zawsze kosztuje mniej niż równoważne pozycje kontraktów futures. (Aby uzyskać informacje na temat ustalania cen złota, zobacz Osoby, które ustalają stawki za złoto, waluty i Libor) Kup opcję połączenia, jeśli uważasz, że cena instrumentu bazowego wzrośnie. Jeśli podstawowy wzrost cen przed upływem opcji wygasa, wartość opcji wzrośnie. Jeśli wartość nie rośnie, traci się premię zapłaconą za tę opcję. Kupuj opcję kupuj, jeśli uważasz, że dana podstawa spadnie. Jeśli spadek wartości bazowej spadnie, zanim Twoje opcje się skończą, Twoja opcja wzrośnie w wartości. Jeśli spadek nie spowoduje utraty premii za tę opcję. Ceny oparte są również na Greckich, zmiennych wpływających na cenę opcji. Grecy są zbiorem miar ryzyka, które wskazują na to, jak eksponowana jest opcja na rozkład wartości czasu. Opcje są kupowane i sprzedawane przed wygaśnięciem, aby zablokować zyski lub zmniejszyć straty do mniej niż wypłaconej premii. Pisanie opcji dochodów Kiedy ktoś kupuje opcję, ktoś inny musiał napisać tę opcję. Pisarz opcji, która może być kimkolwiek, otrzymuje premię od nabywcy z góry (dochód), ale wtedy może pokrywać zyski osiągnięte przez nabywcę tej opcji. Opcjonalne zarobki są ograniczone do otrzymanej premii, ale odpowiedzialność jest duża, ponieważ nabywca opcji spodziewa się możliwości zwiększenia wartości. Dlatego też autorzy opcji zazwyczaj posiadają kontrakty futures, na które tworzą opcje. Zapewnia to potencjalną utratę pisania opcji, a autor wpisze premię. Proces ten nazywa się "call calls" i jest sposobem, aby przedsiębiorca generował przychody z transakcji przy użyciu opcji, na kontraktach futures, które już posiada w swoim portfelu. W dowolnym momencie można zamknąć pisemną opcję, aby zablokować część premii lub ograniczyć straty. Wymogi dotyczące opcji handlowych Aby wykupić opcje, musisz posiadać rachunek maklerski, na którym ma być zabezpieczony depozyt zabezpieczony z dostępem do opcji i kontraktów futures. Opcje na notowaniach futures dostępne są w CME (CME) i w Chicago Board Options Exchange (CBOE), gdzie dostępne są opcje i transakcje futures. Można również znaleźć notowania na platformie obrotu oferowane przez brokerów opcji. Opcje kupna na kontrakty terminowe mogą mieć pewne zalety w przypadku zakupu regularnych kontraktów futures. Pisarz opcji otrzymuje premię z góry, ale jest odpowiedzialny za zyski kupujących z tego powodu, autorzy opcji zwykle posiadają własne kontrakty futures w celu zabezpieczenia tego ryzyka. Aby kupić lub pisać opcje, wymagane jest maklerskie konto maklerskie z dostępem do produktów CME i CBOE. Artykuł 50 stanowi klauzulę negocjacyjno-rozliczeniową zawartą w traktacie UE, w którym przedstawiono kroki, które należy podjąć dla każdego kraju, który. Beta jest miarą zmienności lub systematycznego ryzyka bezpieczeństwa lub portfela w porównaniu z rynkiem jako całości. Rodzaj podatku od zysków kapitałowych poniesionych przez osoby prywatne i korporacje. Zyski kapitałowe to zyski inwestora. Zamówienie zakupu zabezpieczenia z lub poniżej określonej ceny. Zlecenie z limitem kupna umożliwia określenie podmiotów gospodarczych i inwestorów. Reguła Internal Revenue Service (IRS), która umożliwia wycofanie bez kary z konta IRA. Reguła wymaga tego. Pierwsza sprzedaż akcji przez prywatną firmę do publicznej wiadomości. IPO są często emitowane przez mniejsze, młodsze firmy poszukujące. Rolnictwo: El Nio, La Nia i polityka handlowa Autor: Bluford Putnam 7 marca 2017 Prognoza pogody wydaje się łagodna dla upraw, takich jak kukurydza i soja w obu Amerykach w tym roku, ale zmienia się w handlu USA polityka może powodować niestabilność rynku. Fed w Waszyngtonie w Waszyngtonie 6 marca 2017 r. Prezes Fed Janet Yellens w Chicago sygnalizuje większe zaufanie do gospodarki i gotowość do podwyższenia stóp procentowych w 2017 r. Uważaj, że Pułap zadłużenia spełnia ambicje finansowe Bluford Putnam i Erik Norland 27 lutego 2017 Droga Republikańscy w Kongresie podejmują rozstrzygnięcie spornych kwestii podniesienia limitu zadłużenia oferując wiedzę na rynkach akcji i obligacji. Futures Opcje TradingFutures Rynki - Część 11: Opcje na futures Futures Trading Krótkie kursy opcji na futures zaczęły się w 1983 roku. Dzisiaj, stawia i wzywa na futures rolnych, metalowych i finansowych (waluty obcych, stóp procentowych i indeks giełdowych) otwarty przekód w wyznaczonych dołach. Te pola opcji są zazwyczaj zlokalizowane w pobliżu tych, gdzie znajduje się podstawowy handel futures. Wiele opcji mających zastosowanie do opcji na akcje ma zastosowanie do opcji terminowych. Cena opcji, jej premia, śledzi cenę jego podstawowej umowy futures, która z kolei śledzi cenę podstawowych środków pieniężnych. Dlatego premia z tytułu obligacji skarbowych w marcu za miesiąc kończy się w marcu na rynku obligacji skarbowych. Opcja indeksu grudniowego indeksu SampP 500 opiera się na futures indeksu SampP 500 w grudniu. Opcja sojowego maja śledzi kontrakt futures na soję w maju. Ponieważ ceny opcji śledzą ceny kontraktów terminowych, spekulanci mogą z nich korzystać, aby skorzystać ze zmian cen w towarze bazowym, a zabezpieczenia mogą zabezpieczyć ich pozycje gotówkowe. Spekulanci mogą mieć pełne pozycje w opcjach. Opcje mogą być również stosowane w strategiach hedgingowych z kontraktami futures i gotówką. Opcje kontraktu terminowego posiadają unikalne cechy i zestaw żargonu wszystkiego. Wykonuje, wzywa, strajki itp. Futures oferują przedsiębiorcy dwa podstawowe decyzje - kupno lub sprzedaż umowy. Opcje oferują cztery możliwości - kupowanie lub pisanie (sprzedaż) połączenia lub wprowadzenia. Natomiast nabywca i sprzedawca kontraktów terminowych przyjmują zobowiązania, autor opcji sprzedaje określone prawa nabywcy opcji. Wezwanie daje nabywcy prawo do zakupu podstawowej umowy futures po ustalonej cenie za cenę strajku. Kupa daje nabywcy prawo do sprzedaży podstawowej umowy futures po określonej cenie strajku. Wezwanie i wprowadzenie pisarzy przyznaje nabywcom te prawa w zamian za płatności z tytułu premii, które otrzymują z góry. Kupujący połączenia jest uparty w oparciu o kontrakty futures kupującego put jest niedźwiedzią. Pisarz połączeń (termin używany przez sprzedawcę opcji) uważa, że ​​cena bazowa w przyszłości pozostanie taka sama lub obniżona, że ​​pisarz uważa, że ​​pozostanie taki sam lub wzrastać. Oba stacje i połączenia mają skończone życie i wygasają przed kontraktem futures bazowym. Cena opcji, jej składka, stanowi niewielki procent wartości bazowej kontraktu futures. Za chwilę patrzymy na to, co określa wartości premium. Na razie pamiętaj, że premia opcji wzrasta wraz z ceną kontraktów futures. Ruch ten jest źródłem zysków i strat dla podmiotów oferujących opcje. Kto wygrywa Kto straci Kupujący opcji może zysk znacznie, jeśli jego pogląd jest poprawny, a rynek nadal rośnie lub spadnie w oczekiwanym kierunku. Jeśli się mylą, nie może stracić więcej pieniędzy niż premia, którą zapłacił z góry do pisarza opcji. Większość kupujących nigdy nie korzysta z opcji, ale zlikwiduj je zamiast tego. Przede wszystkim mogą nie chcieć być na rynku futures, ponieważ ryzykują utratę kilku punktów przed odwróceniem ich pozycji futures lub rozłożeniem. Po drugie, często bardziej opłaca się odwrócenie opcji, która ma jeszcze trochę czasu przed wygaśnięciem. Cena opcji Cena opcji, jej premia, zależy od trzech rzeczy: (1) relacji i odległości między ceną kontraktu terminowego a ceną wykonania (2) czasem dojrzałości opcji i (3) zmiennością podstawowej umowy futures . Określa mniej lub bardziej lustrzane odbicie połączeń. Kupujący oczekuje, że cena spadnie. W związku z tym płaci premię w nadziei, że cena kontraktu terminowego spadnie. Jeśli tak, to ma on dwie możliwości: (1) może wycisnąć swoją długą pozycję z zyskiem, ponieważ będzie to bardziej cenne lub (2) może wykonywać i uzyskiwać zyskiem krótką pozycję w kontrakcie futures od ceny strajku będzie wyższa od przeważającej ceny kontraktów terminowych. Opcje opcji Opcje futures lub opcja na kontrakcie terminowym to umowa opcyjna, w której podstawą jest pojedynczy kontrakt futures. Kupujący kontraktu terminowego typu futures ma prawo (a nie obowiązek) do przyjęcia określonej pozycji terminowej po określonej cenie (cena strajku) w dowolnym momencie przed upływem opcji. Sprzedający opcji terminowych musi przyjąć kontrakt na kontrakty futures, gdy nabywca korzysta z tego prawa. Jeśli nie znasz kontraktów futures, przed kontynuowaniem reszty tego artykułu zaleca się dowiedzieć się więcej na temat transakcji futures. Warto pamiętać o terminach wykupu kontraktów futures Opcje terminowe wygaśnięcia kontraktu terminowego zbliżają się do końca miesiąca, który poprzedza miesiąc dorobku kontraktu futures bazowego (tj. Opcja marca upływa w lutym), a bardzo często jest w piątek. Strajk Cena Jest to cena, w której pozycja kontraktu terminowego zostanie otwarta na kontach handlowych zarówno nabywcy, jak i sprzedającego, jeśli realizowana jest opcja futures. Przypisanie ćwiczeń Gdy realizowana jest opcja kontraktu futures, pozycja kontraktu futures zostaje otwarta po z góry ustalonej cenie wykonania zarówno w kontach nabywcy, jak i sprzedających. W zależności od tego, czy wykonano call czy put, opcja nabywcy i sprzedający przyjmie pozycję długą lub krótką pozycję. Pozycje futures zakładane w wyniku opcji